يوم أمس، عقد 2019 جلسة 62 من الاندماجات لجنة المراجعة لجنة والاستحواذ للشركات المدرجة لبناء السفن والتكنولوجيا المحدودة (المشار إليها باسم "التكنولوجيا لبناء السفن"، 600072.SH) إصدار أسهم لشراء الأصول لم يعتمد.

اللجنة M & A رأينا حول التدقيق هو: هناك شكوك كبيرة استمرت الربحية مستقبل الأصول الأساسية، لا يتوافق مع الأحكام ذات الصلة من المادة 43 من "إعادة هيكلة الأصول الرئيسية لنهج إدارة الشركات المدرجة."

لا الموضوع هو الأخبار، والصين لبناء السفن تقنية افتتح اليوم على انخفاض حاد بعد ساعات سعر السهم المجمع، بدءا من ليغلق عند 13.61 يوان، بانخفاض 4.09 في المئة.

8 نوفمبر، أصدرت الصين لبناء السفن تقنية أسهم لشراء أصول وجمع الأموال مطابقة متصلة تقرير عملية (نسخة منقحة). ويظهر التقرير أن نحو الصين لبناء السفن تقنية تعتزم إصدار أسهم لشراء الصين لبناء السفن مجموعة الصناعة المحدودة (المشار إليها باسم "CSSC") وقارب التكنولوجيا الالكترونية المحدودة (المشار إليها باسم "تقسيم قارب كهربائي") معا عقد سي هوكس المجموعة حصة 100. حيث: تعتزم بناء السفن المجموعة تقنية بناء السفن إلى إصدار أسهم لشراء مقتنياتها من سي هوكس المجموعة حصة 41.65 في مدفوعات بالأسهم على السعر من 879 مليون يوان، وعدد الأسهم المصدرة 118 مليون سهم، تعتزم شعبة الكهربائية بناء السفن إلى إصدار أسهم لشراء حصتها حصة 58.35 سي هوكس المجموعة في مدفوعات بالأسهم على سعر 1231000000 يوان، وعدد الأسهم المصدرة 166 مليون سهم، بسعر إجمالي 2.11 مليار يوان. بعد الانتهاء من هذه الصفقة، ستقوم مجموعة سي هوكس تصبح شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة مدرجة.

وبعد مشاورات الأطراف في الصفقة، وإصدار أسهم لشراء أصول سعر الإصدار 120 أيام التداول قبل تسعير مؤشر سعر السهم 90، أو 7.44 يوان للسهم الواحد. 20 مايو 2019، اعتمدت 2018 اجتماع الجمعية العمومية السنوي للشركة "مقترح لبناء السفن والتكنولوجيا المحدودة 2018 خطة توزيع أرباح" توزيع الأرباح على أساس إجمالي رأس مال الشركة قبل تنفيذ البرنامج 736000000 سهم كقاعدة، لكل 10 أسهم وزعت 0.2 يوان (بما في ذلك الضرائب). 28 يونيو 2019، تم الانتهاء من خطة توزيع الأرباح المذكورة أعلاه. وفقا لطريقة المذكور من ضبط تعديل الأسعار، أصدرت صفقة أسهم لشراء أصول تتعلق سعر الإصدار تعديلها ل7.42 يوان للسهم الواحد.

ووفقا لتقرير هذه الصفقة، تعتزم الشركة لا يزيد عن 10 مستثمرين محددين الاكتتاب الخاص للأسهم في صناديق مطابقة رفع، وعدد الأسهم المصدرة لا تتجاوز 20 من إجمالي رأس المال المصدر للشركة السابقة، و 147 مليون سهم بما يعادل اجمالي الأموال التي تم جمعها لا تزيد على 1121000000 يوان، لا يتجاوز 100 من المعاملات إلى إصدار أسهم لشراء أصول من الطريق سعر الصفقة.

والأموال التي تم جمعها بعد خصم رسوم الوكالة وغيرها من النفقات ذات الصلة، وستستخدم لمشاريع البناء وتكملة شركة مدرجة وشركة الاستثمارات المستهدفة سيولة الشركة المستهدفة. من بينها، 389 مليون يوان ل"حكمة البحر - تحت الماء صناعة معدات الكشف ومشاريع التكامل المدنية"، 1730000000 يوان ل"أنظمة غير المأهولة المحيط تطوير الأوضاع الأمنية تحميل ذكي من مشاريع البناء"، 53760000 يوان ل "المحيط معدات الكشف البيئية R & D ومشاريع التصنيع، "8610000 يوان ل" مشروع التصنيع تركيزا نظام العلاج بالموجات فوق الصوتية "، 48751700 يوان ل" مشروع تصنيع نظام الموجات فوق الصوتية التشخيص الذكي "، إلى صناديق رفع للمشاريع التي يبلغ مجموع إجمالي الاستثمارات 673000000 يوان. وبالإضافة إلى ذلك، رفعت الشركات المدرجة الأموال المستخدمة لاستكمال رأس المال العامل والشركة المستهدفة لدفع وكالات الوساطة وغيرها من التكاليف ذات الصلة مجموع 448 مليون يوان.

وتشكل هذه الصفقة إعادة هيكلة الأصول الرئيسية، لا يشكل إعادة هيكلة وقائمة، وتشكل المعاملات المتصلة. إعادة تنظيم CSSC الطرف المقابل وCSSC قسم الكهربائية، والتي، CSSC هو حصة مسيطرة في الشركات المدرجة، ومراقبة شعبة الصين لبناء السفن الكهربائية CSSC الأشخاص الاعتباريين.

ووفقا لدونغتشو أصدرت ورفعتها "تقرير تقييم الأصول" في SASAC، إلى 31 مارس 2019 موعدا التقييم، و 100 من الأسهم للسي هوكس المجموعة القيمة الدفترية لل1617000000 يوان، القيمة المقدرة لل2110000000 يوان، ومعدل القيمة المضافة من 30.55. حصة 100 في سعر الصفقة من الأصول الأساسية لهذه الصفقة سي هوكس المجموعة 2110000000 يوان.

2017-2019 يناير-سبتمبر، حققت المجموعة سي هوكس دخل التشغيل من 468 مليون يوان، 529000000 يوان يوان و 313 مليون يوان، لتحقيق يعزى صافي أرباح لمساهمي 185 مليون يوان و 103 مليون يوان و92748500 يوان، بعد خصم الأرباح والخسائر المنسوبة إلى مساهمي الشركة صافي ربح المتكررة غير كان 11559700 يوان، 22593900 يوان و 36494700 يوان، كانت المطلوبات 9730000000 يوان، 951000000 يوان، 786000000 يوان.

هذا الربح إعادة الهيكلة في التعويض عن استخدام ثلاث شركات مملوكة بالكامل أو عقد طريقة الدخل تقييم الكائن سي هوكس المجموعة، معدات معينة لسي هوكس 100 حصة في المشروع، وسي هوكس أرالية حصة قدرها 95 في هوك بحر التجارة الدولية 100 الأسهم. مرات تنفيذ عملية المنحى خلال العام وتعويض ربحية اثنين بعد السنة المالية. التزام الربح لتعويض الناس الملتزمين 2019-2022، وهي الفترة في كل تعويض أرباح السنة المالية والالتزام الأداء لتحقيق الأرباح السنوية الصافية للأصول المقابلة الأساسية (بعد خصم غير المتكررة صافي الربح العائد الأرباح إلى الشركة الأم عدد أولئك الذين احتساب الربح على أساس، وتخصم استثمارات إضافية من الشركة بعد الانتهاء من عملية إعادة الهيكلة التي نتجت عن وفورات في الإيرادات والمصروفات المالية، وهو نفس أدناه) من إجمالي عدد لا يقل عن 17159300 يوان، 31304100 يوان، 4098،30 مليون، 48390200 يوان.

سيتيك للأوراق المالية كمستشار مالي مستقل على الصفقة قال إن عملية إعادة الهيكلة هذه سوف تساعد على تحسين جودة الأصول في تكنولوجيا السفن، وتحسين العلم سفينة ومركزها المالي التكنولوجيا، وتعزيز الربحية المستدامة في مجال تكنولوجيا السفن وإعادة الهيكلة هذه هي التي تفضي إلى الصين لبناء السفن والتكنولوجيا التنمية المستدامة، لا توجد مشكلة الضرر بحقوق ومصالح المساهمين المشروعة.

رفضت لجنة M & A للجنة وفقا للمادة 43 من الاستحواذ هو "إعادة هيكلة الأصول الرئيسية لنهج إدارة الشركات المدرجة"، التي تنص على: الشركات المدرجة في البورصة لإصدار أسهم لشراء الأصول، يجب تحقيق المتطلبات التالية:

(A) بشكل كامل شرح والكشف عن والمعاملة تساعد على تحسين جودة الأصول من الشركات المدرجة، وتحسين الوضع المالي وتعزيز الربحية المستدامة، يساعد على الحد من المعاملات مع الأطراف ذات العلاقة من الشركات المدرجة، للمنافسة تجنب مع الصناعة لتعزيز الاستقلال؛

(ب) معظم السنة المذكورة شركة حديثة ومعتمدة على تقارير المحاسبة المالية المحاسبين العموميين تقرير غير متحفظ، وليس رأيا متحفظا، رأيا سلبيا أو التنصل من الرأي من تقرير مراجعة الحسابات تخضع للتحقق تسجيل خاص أكد المحاسب، وتحفظ التعليقات والتعليقات السلبية أو غير قادرة على التعبير عن وجهات نظر لها تأثير كبير على القضايا ذات الصلة تم القضاء أو سيتم القضاء عليه من خلال هذه الصفقة.

(C) للشركة المدرجة ومديريها، والإدارة العليا لا وجود للاشتباه في جريمة يجري التحقيق القضائي أو زعم الايداع غير قانوني ويجري التحقيق في القضية اللجنة الصينية لتنظيم الاوراق المالية، ومع ذلك، فقد تم إنهاء أعمال إجرامية أو غير قانونية يشتبه على 3 سنوات سوف مخطط التداول تساعد في القضاء على الآثار السلبية لهذا القانون قد تسببت استثناء من المساءلة لا يؤثر على الجهات الفاعلة ذات الصلة؛

(D) وصفا كاملا والإفصاح عن الأصول للشركات المدرجة لإصدار أسهم المشتراة للملكية واضحة للأصول التشغيل، ويمكن التعامل مع نقل ملكية الشكليات تكتمل في غضون المهلة المتفق عليها؛

(E) الشروط الأخرى المنصوص عليها من قبل لجنة تنظيم الاوراق المالية الصينية.

الشركات المدرجة في البورصة لتعزيز التكامل التحول الصناعة والارتقاء بها، في حالة تغيير سيطرتها يحدث، فمن الممكن للمساهمين السيطرة، والتحكم الفعلية كائن معين أو شخص يرتبط مع أشخاص من خارج إصدار أسهم سيطرتهم لشراء الأصول. لا التآزر هامة ينبغي أن توصف شراء الأصول والأعمال الرئيسية القائمة بالكامل وكشف بعد استراتيجية تطوير الأعمال المعاملات وإدارة الأعمال، وتطوير الأعمال ورفع مستوى التدابير المخاطر والاستجابة قد تواجهها.

سهم نقدا تخضع لأصول محددة أو الاشتراك الطرح غير العام للشركات المدرجة، وأموال الشركات المدرجة مع نفس الطرح غير العام لزيادة لشراء أصول من كائن معين، كما لو الشركات المدرجة في البورصة لإصدار أسهم لشراء الأصول.

25 أكتوبر من هذا العام، وفقا لSASAC الأخبار، وموافقة مجلس الدولة والصين ومجموعة بناء السفن والصين لبناء السفن مجموعة الصناعة المحدودة (المشار إليها باسم "CSIC") تنفيذ عملية إعادة التنظيم المشترك، وبناء السفن الجديدة فى الصين المجموعة المحدودة

(المحرر: تشاو جينبو)